Volatilidade esperada no Bitcoin ainda hoje, já que os dados de inflação dos EUA devem subir

Como um investidor criptográfico experiente, com nervos testados em batalha e uma mochila cheia de lições aprendidas com os ciclos de mercado, acostumei-me a navegar nos mares voláteis das moedas digitais. O anúncio iminente dos dados de inflação dos EUA me deixou em alerta máximo, pois poderia potencialmente provocar uma tempestade no mercado de bitcoin.

Na quarta-feira, a divulgação antecipada do relatório de inflação dos EUA poderia provocar flutuações no valor do Bitcoin (BTC), interrompendo um período anteriormente tranquilo de 48 horas.

Esta semana foi incrivelmente agitada para o mundo das criptomoedas. Após a vitória de Donald Trump nas eleições presidenciais dos EUA em 6 de novembro, o valor geral de todas as criptomoedas subiu de US$ 2,2 trilhões para US$ 3 trilhões, apenas para cair para cerca de US$ 2,8 trilhões, de acordo com o TradingView.

Fiquei emocionado quando o Bitcoin (BTC), o player dominante no mundo criptográfico em valor de mercado, quase atingiu US$ 90.000 em 12 de novembro, no momento em que as bolsas de valores dos EUA estavam encerrando o dia.

Os dados de inflação dos EUA não são esmagados

De acordo com a previsão da FXStreet, o Índice de Preços ao Consumidor (IPC) dos EUA, previsto para ser divulgado às 8h30 ET, deverá indicar um aumento de 2,6% no custo de vida em comparação com o ano passado, em outubro. Isto marca um aumento em relação ao aumento de 2,4% observado em Setembro, significando o primeiro aumento anual desde Março.

A questão da inflação embutida não provém da inflação global, mas sim do núcleo da inflação, ano após ano. No início deste ano, vimos o núcleo cair de 3,9% para 3,2%. No entanto, subiu em Setembro para 3,3%, representando um desafio para a Fed.

A preocupação de que a inflação não seja controlada pode ser demonstrada nos rendimentos dos EUA, que só dispararam desde que a Reserva Federal iniciou o ciclo de redução das taxas com um corte de 50 pontos base, seguido por um corte adicional de 25 pontos base. Desde o primeiro corte nas taxas em 16 de setembro, o U.S. 10Y saltou de 3,6% para 4,4%. Com o rendimento do Tesouro dos EUA a 3 meses a ser negociado em 4,6%, o que segue a taxa efetiva dos fundos federais, sugere-se que não ocorrerão mais de 25 pontos base de cortes nas taxas durante os próximos três meses, uma vez que a taxa alvo atual é de 450-475.

Dado o aumento na volatilidade prevista e o aumento projetado ano após ano na inflação global, existe a possibilidade de que o preço do Bitcoin sofra uma flutuação significativa mais tarde hoje?

A volatilidade implícita aumentou

A volatilidade prevista para opções que terminam em uma semana disparou de 40% para cerca de 90%, principalmente devido ao aumento do bitcoin para US$ 90.000, marcando um aumento de mais de US$ 20.000 desde 6 de novembro. flutuar junto com a volatilidade percebida e o sentimento geral do mercado. At-The-Money (ATM) IV fornece uma perspectiva padronizada sobre essas previsões de volatilidade ao longo do tempo.

Como o Bitcoin se saiu nos lançamentos anteriores do CPI dos EUA?

O desempenho do Bitcoin no primeiro trimestre foi afetado pelo aumento da volatilidade devido à divulgação de dados de inflação. O país enfrentou dificuldades enquanto a inflação continuava a exceder a sua meta, com taxas quase duplicadas. Por exemplo, o bitcoin sofreu uma queda de até 7,5% em 12 de janeiro, quando os EUA anunciaram uma taxa de inflação superior ao esperado para dezembro.

Com o passar do tempo e a inflação anual diminuindo, esse desenvolvimento acabou sendo positivo para o Bitcoin, levando a um aumento de preço de 6,7% em 15 de julho, como ilustração.

Com a diminuição das taxas de inflação, o mercado apresentou maior eficiência, resultando numa série de flutuações de preços de 0-1% durante três períodos consecutivos. No entanto, as previsões sugerem que a inflação poderá subir novamente.