O que é rede Pyth (PYTH)?

O que é Pyth?

Como alguém que passou anos navegando no complexo mundo das finanças descentralizadas (DeFi) e da tecnologia blockchain, considero Pyth Network e Chainlink projetos fascinantes que atendem a diferentes necessidades neste espaço.

A Pyth Network funciona como um provedor de dados descentralizado, vinculando sistemas blockchain com estatísticas de mercado ao vivo, como ações, criptomoedas e preços de commodities, tornando esses pontos de dados acessíveis no blockchain em tempo real.

Estreando originalmente na plataforma Solana em 2021, Pyth visa fornecer dados de primeira linha para serem utilizados por aplicativos blockchain, com foco especial em finanças descentralizadas (DeFi). A alimentação de dados precisos é crucial para este setor, pois serve para determinar os preços dos ativos e evitar negociações com preços incorretos.

Ao contrário de certos oráculos que adquirem dados através de vários intermediários, Pyth obtém dados diretamente das principais instituições financeiras, como bolsas e empresas comerciais. Esta abordagem direta aumenta a rapidez e a confiabilidade dos seus fluxos de dados.

Como a Pyth Network transforma feeds de dados em tempo real

A Pyth Network está simplificando o processo para redes blockchain obterem dados de mercado em tempo real, estabelecendo conexões diretas com fornecedores confiáveis, como empresas comerciais, instituições financeiras proeminentes e bolsas de valores.

Em vez de depender de terceiros, a Pyth recupera os preços dos ativos diretamente dos fornecedores primários, que abrangem empresas que abrangem os mercados financeiros tradicionais e de criptomoedas. Esta conexão direta capacita aplicações descentralizadas (DApps) com dados de preços precisos e em tempo real, um aspecto essencial para ferramentas como plataformas de empréstimo, mecanismos de negociação e sistemas de tokenização.

O que diferencia Pyth é sua dedicação inabalável à confiabilidade e precisão. Ao contrário de vários outros oráculos, Pyth emprega um método distinto de coleta de dados, reunindo vários pontos de dados de vários fornecedores e sintetizando-os em um feed de preços solitário e confiável. Este feed único é robusto contra variações ou manipulação, o que é vital no DeFi, uma vez que mesmo o menor atraso ou imprecisão nas informações de preços pode resultar em problemas como erros de liquidação em sistemas de empréstimo ou oportunidades de arbitragem prejudiciais ao mercado.

Você já ouviu falar que a Pyth Network compartilha dados por meio de seu próprio blockchain, o Pythnet, aumentando a transparência e a segurança no setor oracle da indústria blockchain?

Como a Pyth Network fornece dados criptográficos precisos

A precisão da Pyth Network é alimentada por um método de verificação robusto e um modelo agregado, que aproveita uma vasta rede de provedores de dados.

Cada fonte de dados, desde plataformas de negociação até instituições financeiras, repassa os preços dos ativos e seus níveis de confiança (uma medida da confiabilidade do preço) ao Pyth. Esses numerosos pontos de dados são posteriormente combinados pelo protocolo Pyth para produzir um feed de preços para cada ativo, que é atualizado a cada 0,4 segundos. Ao empregar uma estrutura de “pull oracle”, o Pyth diminui o tráfego de blockchain e diminui os custos, pois só atualiza os dados quando um usuário precisa deles, em vez de transmiti-los constantemente.

Para manter a precisão dos dados, Python usa uma técnica de combinação ponderada que descarta quaisquer valores incomuns (outliers extremos) e dá maior importância a fontes confiáveis. Esta abordagem diminui substancialmente a probabilidade de adulteração ou distorção de dados. O resultado é um sistema confiável e preciso onde os preços dos ativos são validados através de diversas fontes autônomas, garantindo que as aplicações DeFi possam contar com eles para precisão e consistência.

Você já ouviu falar? O oráculo blockchain inicial, conhecido como Reality Keys, foi criado para superar as restrições inerentes aos contratos inteligentes. Embora os blockchains sejam independentes e altamente seguros, eles não podem acessar informações externas, como preços de mercado, condições climáticas ou resultados de eventos – dados cruciais para inúmeras aplicações do mundo real.

Principais casos de uso da Pyth Network

Ao utilizar os fluxos de dados em tempo real da Pyth Network, as ferramentas de finanças descentralizadas (DeFi), como bolsas descentralizadas (DEXs), plataformas de empréstimo, stablecoins, produtos derivativos e serviços de otimização de rendimento são significativamente melhoradas.

Ao fornecer preços precisos e descentralizados, Pyth oferece suporte a negociações responsivas, liquidações eficientes, indexações de valor de stablecoin, derivativos gerenciados por risco e rendimentos otimizados, garantindo estabilidade e transparência em todos os ecossistemas DeFi. Vamos dar uma olhada em algumas de suas aplicações: 

• Bolsas descentralizadas (DEXs): os dados em tempo real do Pyth alimentam as bolsas descentralizadas, permitindo atualizações precisas de preços para ativos negociados em múltiplas cadeias. Com DEXs como Drift Protocol em Solana, os dados de baixa latência do Pyth ajudam a manter a descoberta de preços e o gerenciamento de riscos eficientes. O Drift, por exemplo, aproveita as atualizações rápidas do Pyth para recursos como futuros perpétuos e outros derivativos, permitindo que os traders respondam de forma eficaz às condições voláteis do mercado, ao mesmo tempo que mantêm as transações transparentes e seguras.
• Plataformas de empréstimo: para protocolos de empréstimo DeFi, a precificação confiável de ativos é crucial para índices precisos de valor do empréstimo (LTV) e liquidações automáticas. Ao alimentar plataformas de empréstimo com dados em tempo real, a Pyth apoia avaliações de garantias e eventos de liquidação que protegem os interesses dos credores e mantêm a estabilidade da plataforma. Protocolos como o ReactorFusion no ZKsync usam os preços do Pyth para lidar com os valores dos empréstimos de forma eficiente, enquanto o Solend no Solana utiliza o Pyth para monitorar riscos colaterais e desencadear liquidações automáticas, minimizando perdas em mercados flutuantes.
• Stablecoins: As plataformas Stablecoin dependem fortemente do Pyth para atrelar seu valor a ativos como o dólar dos Estados Unidos, o euro ou outras moedas e commodities. Ao se integrarem ao Pyth, stablecoins como o USDt (USDT) da Tether podem manter seu valor por meio de feeds de preços frequentes e precisos, o que é vital para as reservas de stablecoins e para proteger os usuários contra riscos de depegging. Essa conexão estável com ativos garantidos por moeda fiduciária ou criptográfica mantém as transações DeFi tranquilas e confiáveis, especialmente durante oscilações do mercado.
• Derivativos e produtos estruturados: No mercado de derivativos, Pyth permite que as plataformas criem instrumentos financeiros complexos, como swaps perpétuos, opções e cofres de produtos estruturados. Kwenta e outros projetos Synthetix, por exemplo, utilizam os feeds da Pyth para oferecer exposição a ativos digitais e mercados do mundo real, mantendo as posições bem protegidas e reduzindo os riscos de incompatibilidades de liquidação. Os dados de alta frequência do Pyth também suportam opções exclusivas, como posições alavancadas, avançando ainda mais nas opções de negociação DeFi com integridade de preços descentralizada.
• Otimização de rendimento e outras aplicações DeFi: Os protocolos de cultivo de rendimento e liquidez usam os feeds de preços da Pyth para otimizar recompensas e gerenciar riscos associados ao staking ou ao fornecimento de liquidez. Os agricultores produtivos beneficiam-se de dados em tempo real que acompanham o desempenho dos ativos, ajudando-os a maximizar os retornos. Além disso, aplicativos em ecossistemas de blockchain, como o Lendle de Mantle, integram Pyth para oferecer suporte a ativos dinâmicos com rendimento e pools de liquidez, promovendo a inovação e o envolvimento do usuário em todo o DeFi.

Você já ouviu falar? O maior aplicativo desenvolvido na Pyth Network é o Synthetix, que opera no blockchain Optimism. Ele utiliza fortemente os dados de preços de baixa latência da Pyth para seu Synthetix Perpetuals (Perps) v2. Essa conexão permitiu que a Synthetix introduzisse 40 novos mercados perpétuos, movimentasse cerca de US$ 15 bilhões em volume de negociação e produzisse taxas de staking significativas para seus usuários.

Linha do tempo: a história da rede Pyth

Nos últimos anos, a Pyth Network permaneceu dedicada ao seu objetivo de democratizar a informação financeira. Melhora consistentemente a estrutura do seu sistema e contribui significativamente para o crescimento das Finanças Descentralizadas (DeFi), fornecendo atualizações rápidas e precisas de dados de mercado.

2021: Lançamento em Solana e primeiros feeds de preços

Em abril de 2021, a introdução da Pyth Network tornou-se de conhecimento público, com seu crescimento inicial apoiado pela Jump Crypto. Em agosto, este projeto fez sua estreia no robusto blockchain Solana, fornecendo dados de preços rápidos e com baixo atraso para mais de trinta criptomoedas diferentes.

No final do ano, a Pyth conseguiu reunir dados de aproximadamente 40 instituições financeiras importantes, como bolsas e formadores de mercado. Esta coleta de dados está alinhada com o objetivo de fornecer dados confiáveis ​​e em tempo real para uso em aplicações de Finanças Descentralizadas (DeFi).

2022: Expansão com recursos Pythnet e cross-chain

2022 viu um crescimento substancial para a Pyth Network com o lançamento do Pythnet, seu blockchain de prova de autoridade personalizado derivado de Solana. Pythnet facilita a compilação de dados mais rápida e ciclos regulares de atualização em comparação com antes.

Em agosto do mesmo ano, Pyth se conectou à conexão Wormhole para acessar outros blockchains, permitindo assim fornecer feeds de preços não apenas no Ethereum, mas também no BNB Smart Chain e plataformas adicionais. Esta mudança significou o empreendimento da Pyth em operações multi-chain, com o objetivo de compartilhar seus dados em tempo real com uma comunidade mais ampla de Finanças Descentralizadas (DeFi).

2023: Lançamento da governança e lançamento aéreo do token PYTH

No mês de novembro de 2023, Pyth revelou seu token de governança denominado PYTH. Para promover o envolvimento da comunidade, Pyth realizou um lançamento aéreo, distribuindo tokens PYTH para os primeiros usuários e participantes ativos do DeFi. Esta distribuição capacitou estes titulares com a capacidade de influenciar decisões relacionadas com modificações e avanços no protocolo através de direitos de voto.

Este evento marcou um progresso substancial no sentido da democratização da gestão da Pyth, permitindo à comunidade contribuir com opiniões sobre questões como acordos de taxas, modificações de rede e expansão do ecossistema.

2024: Multichain e crescimento institucional

O desenvolvimento multicadeia da Pyth persistiu, forjando colaborações e integrações de dados de preços com diversas soluções de finanças descentralizadas (DeFi), incluindo Drift Protocol e ReactorFusion.

Em meados de 2024, a Pyth relatou acumular mais de US$ 5 bilhões em valor total e ocupar quase 10% do mercado oracle, destacando seu status em expansão como um fornecedor confiável de dados em tempo real para finanças descentralizadas (DeFi) em múltiplas plataformas blockchain.

Rede Pyth vs. Chainlink: Qual é a diferença?

A decisão entre Pyth e Chainlink depende dos requisitos específicos do seu projeto. Se você está se concentrando em DeFi, precisa de dados financeiros de alta velocidade ou tem necessidades centradas em finanças, então Pyth pode ser mais adequado. Por outro lado, se você procura uma solução com diversas opções de dados e forte suporte de um ecossistema robusto, o Chainlink pode ser a melhor escolha.

Em relação ao assunto oráculos, é provável que você já tenha ouvido falar do Chainlink, atualmente uma das soluções oráculos descentralizadas mais populares em uso atualmente. Apoiando mais de 1.600 projetos, você pode se perguntar: por que o Pyth é necessário?

Principalmente, Pyth Network e Chainlink têm diferenças distintas no local onde obtêm seus dados. Pyth obtém seus dados diretamente de instituições financeiras, bolsas e empresas comerciais, como Jane Street e Binance, o que garante dados de alta qualidade provenientes dessas organizações. Essa abordagem difere do método de coleta de dados da Chainlink por meio de operadores de nós independentes, que geralmente obtêm seus dados de agregadores como CoinMarketCap e BraveNewCoin.

Esta dependência de retransmissores significa que as fontes de dados da Chainlink são mais diversificadas, mas potencialmente menos consistentes do que os dados de origem direta da Pyth, especialmente para dados financeiros de alta frequência. Existem algumas outras diferenças importantes; vamos dar uma olhada em cada um deles.

Eficiência de custos e modelos de atualização de dados

Em termos simples, Pyth opera usando um sistema rápido de atualização de dados onde os usuários podem solicitar atualizações de informações apenas quando for essencial, minimizando assim os custos de transação. Isso significa que as atualizações no Pyth acontecem de forma incrivelmente rápida, normalmente dentro de 0,3 a 0,4 segundos, tornando-o perfeito para aplicações financeiras descentralizadas que priorizam baixa latência.

Em vez do Chainlink, geralmente opte por um sistema push que atualiza frequentemente os preços sob certas circunstâncias, como alterações de preços ou períodos de tempo, que podem ser caros e mais lentos. Por exemplo, o Chainlink atualiza os dados a cada poucos segundos ou minutos de acordo com condições predefinidas, tornando-o adequado para aplicações onde a velocidade é menos importante, mas a confiabilidade é mais importante.

Público-alvo e casos de uso

Pyth opera principalmente no domínio de finanças descentralizadas (DeFi) e aplicativos de dados financeiros. Isto inclui plataformas de negociação descentralizadas, serviços de empréstimo e mercados de derivativos. Os dados fornecidos pelo Pyth são ajustados especificamente para transações financeiras em tempo real, pois requerem informações precisas e de alta velocidade em tempo hábil.

Embora a Chainlink se concentre principalmente em aplicações financeiras, ela também estende seu suporte a diversos casos de uso além das finanças, como seguros, jogos e gestão da cadeia de suprimentos. Esses setores exigem uma ampla variedade de tipos de dados diferentes.

Transparência e governança

Ambos os oráculos têm mecanismos de governança, mas a abordagem de Pyth se inclina mais para o espírito da Web3.

Sob o controle de uma Organização Autônoma Descentralizada (DAO), Pyth solicita ativamente feedback da comunidade para tomar decisões sobre modificações e melhorias de protocolo, promovendo assim a transparência.

Além do envolvimento da comunidade, o uso de contratos com múltiplas assinaturas pela Chainlink levanta questões sobre a descentralização porque permite que um número limitado de indivíduos exerça influência substancial sobre os fluxos de dados.

Em contraste com o Pyth, que oferece transparência completa na cadeia que fortalece a crença na precisão dos seus dados, os dados da Chainlink operam fora da cadeia, exigindo que os utilizadores confirmem de forma independente a sua origem.

O futuro do Python

O projeto da Pyth Network apresenta um crescimento substancial na compatibilidade entre cadeias, com o objetivo de integração com mais de 50 plataformas blockchain, como Near e Arbitrum. Esta expansão pretende ampliar a sua influência no setor de Finanças Descentralizadas (DeFi).

Através do fornecimento de fluxos de dados ininterruptos e de acesso aberto em vários blockchains, Pyth melhora a compatibilidade com ferramentas e aplicativos de Finanças Descentralizadas (DeFi).

Nossa estratégia futura envolve expandir a gama de ativos que cobrimos, indo além das criptomoedas para abranger commodities, ações e câmbio estrangeiro. Isto nos tornará uma fonte versátil de informações, atendendo tanto o setor financeiro digital quanto o tradicional.

Estão sendo feitas melhorias destinadas a reduzir a latência em 20% e adicionar mais provedores de dados a cada feed, aumentando a confiabilidade dos dados para sistemas de negociação e derivativos em ritmo acelerado. Isto garantirá uma base mais sólida para estas plataformas.

Em conclusão, o modelo de organização autónoma descentralizada (DAO) liderado pela Pyth capacita as partes interessadas a moldar as suas decisões estratégicas relativamente a questões como taxas e fiabilidade dos dados.

Essas ações estabelecem o Pyth como uma fonte de dados fundamental para serviços de dados instantâneos e seguros nos setores de Finanças Descentralizadas (DeFi) e Web3 em rápida evolução.